人工智能在ESG投融资领域的应用与发展

ESG投融资是指将环境、社会和治理(ESG)因素纳入投融资决策和管理。环境、 社会和治理(ESG)因素越来越受到监管机构和金融机构的重视，相关监管政策、标准规 范引导市场投资者加大ESG资产持有，推动经济可持续发展。

与主要依赖财务和监管数据的传统投资相比，ESG投融资面临着信息采集和深度加 工的难题。人工智能技术具备人机合一、动态迭代的特点能够快速收集、处理ESG各项数 据信息，可实现技术赋能ESG投融资应用与发展。2021年12月，中国人民银行发布《金 融科技发展规划(2022-2025年)》提出抓住全球人工智能发展新机遇，以人为本推进智 能技术在金融领域深化应用、强化科技伦理治理、着力打造场景感知、人机协同、跨界融 合的智慧金融新业态，实现金融服务全生命周期智能化、切实增强人民群众获得感、安全 感和幸福感。

基于此背景，本报告以人工智能技术支持ESG投融资高效发展为重点展开研究具体 分为以下四部分:

第一部分概述人工智能与ESG投融资发展。这一部分首先简要介绍人工智能技术概 念、特征，总结人工智能技术具有政策红利凸显、“人工智能+X”多元化发展等趋势。 其次，从监管端和市场端出发，分析得出ESG投融资具有广阔的发展前景。最后，梳理 ESG投融资在发展中面临潜在客户挖掘难、缺乏智能化产品管理工具、欠缺投资分析工具 以及持续监督管理难等困境，提出ESG投融资发展需要人工智能的技术支持。

第二部分分析全球人工智能技术支持ESG发展的案例并总结亮点与启示。课题组选 取国内外人工智能技术在ESG数据收集、气候风险评估、ESG智能评价及ESG监督管理等 领域的十二个典型应用案例，以实例证明人工智能技术能够支持ESG投融资高质量发展。

第三部分挖掘人工智能技术支持未来ESG投融资的发展方向。通过对国内人工智能 支持ESG投融资发展的现状、问题的研究以及对比国际先进案例，课题组梳理出我国人工 智能技术能够在ESG数据处理、投资对象识别、搭建产品分析工具及监督管理四个方面支 持ESG投融资发展进一步提升。具体研究成果主要分为以下几点:

1)ESG投融资数据信息管理:基于深度学习、网络爬虫等工具实现ESG数据的智能 化抓取，支持处理更为庞大的数据集;利用人工智能文本识别、语音筛查以及自然语言技 术高效处理非结构化信息。

2)ESG投融资潜在客户识别:利用人工智能技术抓取企业的政务数据、能耗数据、 信贷数据并将其自动分级分类进ESG三个维度。同时，基于不同维度建立一套ESG评价分 析模型，针对对标企业进行自动评分，以此挖掘高质量客户。

3)ESG投融资产品对比:基于人工智能、大数据等技术开发ESG智能投顾工具，全 面刻画产品发行人的ESG质量，实现各项产品在ESG议题或不同行业的横纵向对比，以此 解决市场需求方缺乏ESG投融资产品分析工具的问题。

4)ESG投融资监督管理:利用聚类算法、计算机视觉技术结合高光谱、雷达等卫星 影像开发第三方评价模型，帮助监管方解决企业自主披露的数据信息客观性弱、持续监管 难等问题。

第四部分提出人工智能推动ESG投融资发展的建议。从市场各方出发，为人工智能 推动ESG投融资高质量发展提出四点建议，一是监管方需要制定行业发展规范，明确人工 智能、物联网等技术手段支持ESG投融资的发展规划;二是金融机构需要提高业务发展需 求与金融科技深度交互的能力;三是金融机构、科技企业在开拓相关业务时要充分重视数 据安全;四是市场各方要加强科技伦理的日常管理，主动研判、及时化解科技活动中存在 的伦理风险。